Как заработать триллион?

Финансовые рынки 14 Фев 2013, 17:03
Как заработать триллион?

В 2012 году банки России заработали рекордный объем прибыли — 1 трлн рублей. Хотя результат и впечатляет, прибыль всех девятисот банков суммарно была на 20% меньше, чем консолидированная прибыль лишь одного «Газпрома».

При этом в 2012 году произошло значительное снижение темпов роста прибыли банковского сектора — она увеличилась на 19,3%, тогда как в 2011 году прибыль выросла почти в полтора раза относительно 2010 года.

И если прибыль банковской отрасли в абсолютном выражении покоряла новые вершины, то рентабельность активов (отношение чистой прибыли к средним за 2012 год активам) несколько снизилась. В 2012 году она составила 2.3%, в то время как за 2011 год была равна 2.4%. В то же время рентабельность капитала увеличилась. В 2012 году в целом по банковской системе рентабельность капитала составила 18.2%, увеличившись на 0.7 процентных пункта за год. Причиной этого послужило то, что рост собственного капитала банковского сектора заметно отставал от роста прибыли.

Что показал рейтинг?

Для анализа ситуации в разрезе отдельных кредитных организаций экспертами Рейтингового агентства «РИА Рейтинг» был подготовлен рейтинг банков России по рентабельности активов. В рейтинге представлены данные по 100 крупнейшим по объему активов банкам на 1 января 2013 года, по которым опубликована отчетность согласно формам № 101 и № 102 на сайте ЦБ РФ в соответствии с Указанием Банка России № 192-У и письмом Банка России № 165-Т. Методика рейтинга предполагает расчет отношения прибыли до налогообложения за 2012 год к среднему значению активов банков.

По результатам проведенного экспертами РИА Рейтинг исследования было выявлено, что крупнейшие банки страны, которые в первом полугодии 2012 года продемонстрировали лучшие показатели по прибыльности и рентабельности по сравнению с банковской системой в целом, во второй половине года ухудшили свой результат, и по итогам 2012 года продемонстрировали среднеотраслевой показатель. При этом, если по итогам первого полугодия убыточными были только три банка из ста крупнейших, то по итогам второго — четырнадцать. Во многом причиной такой динамики является рост во втором полугодии процентных ставок по депозитам юридических и физических лиц и соответственно процентных расходов кредитных организаций, из-за обострения конкуренции за источники фондирования.

Возвращаясь к итогам года, можно отметить, что число убыточных банков выросло. В целом из 100 крупнейших банков в 2012 году по сравнению с 2011 годом ухудшили свои показатели рентабельности 49 банков, а улучшили — лишь 47. И если по итогам 2011 года только два банка из ста крупнейших по активам продемонстрировали убытки, то  за 2012 год таких было уже четыре — ОАО «МТС-Банк», ОАО «Собинбанк», КБ «ЮНИАСТРУМ БАНК» (ООО), ЗАО МКБ «Москомприватбанк». Несмотря на рост числа убыточных крупных банков, их процент в сотне крупнейших все равно меньше, чем по отрасли в целом, где убыточно почти 6% кредитных организаций.

Самые рентабельные банки нацелены на кредитование физических лиц

Тенденция, которая наметилась еще в 2011 году, когда самыми рентабельными были банки, ориентированные на розничное кредитование населения и активно занимающиеся операциями на межбанковском рынке, продолжилась и в 2012 году. В целом из десяти банков — лидеров по рентабельности семь ориентированы на кредитование физических лиц, а два — на межбанковское кредитование. Со значительным отрывом от конкурентов в тройку лидеров по рентабельности активов вошли ТКС Банк (ЗАО), ООО «ХКФ Банк» и ЗАО «БАНК КРЕДИТ СВИСС (МОСКВА)» с показателями в 10.23,  8.85 и 8.09% соответственно.

Интересным фактом является то, что очень высокую рентабельность демонстрируют банки, принадлежащие автомобильным концернам. У «Мерседес-Бенц Банк Рус» ООО рентабельность активов в 2012 году была на уровне 15.04%, ООО «Фольксваген Банк РУС» — 12.41%, а «БМВ Банк» ООО — 5.41%. Эти банки пока не входят в число 100 крупнейших по объему активов, поэтому они не представлены в рейтинге. Таким образом, за пределами первой сотни банков по активам существует целая группа однотипных банков с очень высокой рентабельностью.

Наибольший рост рентабельности в 2012 году среди банков, попавших в рейтинг, наблюдался у АКБ «РОССИЙСКИЙ КАПИТАЛ» (ОАО). Бывший убыточным по итогам 2011 года и в первой половине 2012 года благодаря «рывку» во второй его половине банк стал прибыльным, хотя и с весьма скромным результатом — рентабельность активов у него составила 0.25%. В то же время именно АКБ «РОССИЙСКИЙ КАПИТАЛ» (ОАО) продемонстрировал наибольшее улучшение показателей рентабельности в 2012 году по сравнению с 2011 годом, на 3.11 процентных пункта. Также среди лидеров по динамике рентабельности фигурируют такие банки, как ОАО «ФОНДСЕРВИСБАНК» (+1.49 процентных пункта), ОАО «МОСКОВСКИЙ КРЕДИТНЫЙ БАНК» (+1.33 п.п.), ОАО АКБ «МЕЖДУНАРОДНЫЙ ФИНАНСОВЫЙ КЛУБ» (+1.26 п.п.).

При этом наибольшего прогресса в рейтинге банков по рентабельности активов в 2012 году добились ОАО ХАНТЫ-МАНСИЙСКИЙ БАНК, переместившийся с 86 позиции на 17 строчку, ООО «Дойче Банк» — подъем на 50 мест до 20-й  позиции и АКБ «Инвестбанк» (ОАО), который поднялся на 39 строчек и оказался на 44-м  месте. Как видно, данные банки ориентированы на работу в различных сегментах рынка банковских услуг, и общих причин столь бурного роста нет, здесь многое, по-видимому, определялось эффективностью управления и стоимостью фондирования.

Сбербанк снова самый прибыльный среди «гигантов»

Наиболее эффективным среди десяти крупнейших банков страны, на которые приходится более 50% активов банковской системы РФ, вновь стал Сбербанк, который продемонстрировал очень высокий показатель рентабельности активов, значительно превышающий среднеотраслевой — 3.52%. Во многом подобный результат флагмана банковского сектора страны объясняется его нацеленностью в 2012 году на активное развитие потребительского кредитования. Ссудный портфель Сбербанка населению увеличился в 2012 году на 42.3%, что выше показателя по отрасли в целом — 39.4%. Наиболее близок к результату Сбербанка по рентабельности среди десяти лидеров Банк ВТБ24, специализирующийся на работе с физическими лицами, с результатом 3.4%.

Наиболее значительный прогресс в уровне рентабельности в числе десяти крупнейших банков в 2012 году продемонстрировал ОАО «АЛЬФА-БАНК» — на 0.81 п.п. – до 3.41%. ОАО «Промсвязьбанк» улучшил показатель рентабельности активов за аналогичный период на 0.67 п.п. – до 1.73%.

По мнению экспертов РИА Рейтинг, в 2013 году прибыль банковского сектора России вырастет на 8–12%. Причинами более слабого роста по сравнению с 2012 годом станет снижение прибыли от операций в розничном секторе в связи с ужесточением регулирования ЦБ РФ. Кроме того, дабы не допустить снижения достаточности капитала ниже опасной черты, банки будут активно его наращивать, и это приведет к тому, что рост собственного капитала опередит аналогичный показатель по прибыли. В результате рентабельность капитала снизится до 16–17%. То же самое произойдет и с рентабельностью активов, которая опустится до уровня 2–2.2%.

Настоящий рейтинг не является базой для однозначных выводов о надежности и (или) финансовой устойчивости банков, входящих в рейтинг. Рейтинговое агентство «РИА Рейтинг» не несет никакой ответственности за последствия любых интерпретаций настоящего рейтинга и принятых на его основе решений.

Подписывайтесь на нашу рубрику:
Для подпсики необходимо авторизироваться
Укажите вашу электронную почту в личном кабинете
Комментарий
Чтобы оставить комментарий необходимо авторизироваться