Банкинг по законам шариата

Финансовые рынки 12 Мар 2016, 10:08
Банкинг по законам шариата

Под запретом находится производство и потребление алкоголя и табака, торговля оружием, а также переработка мяса, не соответствующего требованиям ислама.

Несмотря на строгие требования, эта финансовая отрасль активно развивается во всем мире. О том, как исламский банкинг уживается с традиционным, рассказывает Линар Якупов, президент Фонда развития исламского бизнеса и финансов.

Каков объем рынка исламских финансов?

Мировой объем исламских финансовых активов составляет сегодня от 2 трлн до 3 трлн долл. США, а ежегодный выпуск исламских ценных бумаг — сукук — достигает 130 млрд долл. Россия могла бы стать активным участником этого перспективного рынка: минимальная сумма, с которой сегодня выгодно выходить на международные рынки исламских заимствований, начинается с 300 млн долл, и с помощью сукук можно финансировать крупные инфраструктурные проекты.

Если говорить о ритейле, то здесь объемы могут быть еще масштабнее. В России живут до 30 млн мусульман, которые рассредоточены по всей территории страны. Если в банках с крупными филиальными сетями запустить исламские банковские «окна», то можно примерно представить, каков может быть объем. Предположим, что базовая сумма вклада одного человека составляет 100 долл. Умножаем ее на количество мусульман — уже получаем 3 млрд только лишь сбережений. Кроме того, по статистике, половина клиентов исламских банков — это не мусульмане, а значит, здесь еще есть огромные резервы для роста.

Развитие исламского банкинга подразумевает создание новых банков?

В мире есть два пути развития этой отрасли. Первый — это так называемый дуал-бэнкинг, когда в банковском законодательстве страны работают отдельные нормы для исламских банков и для традиционных. В этих случаях даже Центральный банк как бы разделяется на две части, каждая из которых работает со своей сферой в рамках своего законодательства.

Вторая схема, которая встречается гораздо чаще, подразумевает, что исламские финансовые продукты встраиваются в существующую банковскую систему. Но для этого необходимы определенные корректировки законов. Например, необходимо прописать, что банки могут осуществлять свои финансовые операции без указания процентов, так как в исламском банкинге ростовщичество запрещено.

В России на данный момент нет нужной законодательной базы для развития исламского банкинга. Кроме того, существует еще и проблема двойного налогообложения. Основа исламских финансовых сделок — это торговые операции. К примеру, исламский банк не выдает человеку кредит на покупку машины: он приобретает автомобиль для клиента и потом ему его перепродает. В итоге мы имеем сделки по двум договорам, каждый из которых подразумевает уплату налогов, потому что на сегодняшний день надзорные органы видят это все как торговую операцию. Но на самом деле это операция финансовая, ведь банк осуществляет ее не для того, чтобы торговать автомобилями, а для того, чтобы предоставить населению именно финансовую услугу.

А кто определяет, соответствует ли законодательство или, скажем, отдельный финансовый продукт нормам исламского банкинга?

Экспертами в исламской банковской среде являются шариатские эксперты. Это своеобразные аудиторы, которые хорошо знают законодательство и тонкости банковского бизнеса и могут проверять соответствие того или иного продукта требованиям шариата.

В прошлом году наш фонд совместно с малазийскими партнерами разработал технико-экономическое обоснование открытия исламских банков или исламских банковских «окон» на территории Российской Федерации. Была изучена правовая основа, все традиционные финансовые инструменты, те опции исламского банкинга, которые могут функционировать в рамках российского законодательства. И мы написали, где какой закон нужно дополнить или скорректировать, чтобы можно было запускать исламские финансовые структуры.

И каков план действий?

Прежде всего в России нужно открывать исламские банковские «окна» как подразделения существующих традиционных банков. Наши ведущие банки, у которых большая филиальная сеть, могут запустить исламские банковские «окна» и тем самым протестировать рынок, определить, какие продукты будут востребованы. Дело в том, что из-за отсутствия исламского банкинга в стране большое число людей по этическим соображениям не несут свои деньги в банки. Между тем эти средства могут стать долгосрочными инвестициями. Это позволило бы повысить доверие населения к российским банкам и в то же время дало бы знак нашим иностранным партнерам, что у нас есть необходимая основа и сюда можно приходить.

Приведу простой пример. В начале 1990-х гг., когда развалился Советский Союз, в России были только сберкассы и несколько целевых банков, работающих по отдельным направлениям. Чтобы привлечь деньги с Запада, страна начала менять свое финансовое законодательство, внедрять понятные, принятые за рубежом правила. И тогда сюда пришли зарубежные деньги, стали развиваться коммерческие банки, а у России появилось огромное плечо в виде западных средств. Сегодня нам нужно сделать то же самое по отношению к Востоку. Если мы хотим работать с мусульманским миром и раз уже так получилось, что в этом мире свои правила, нам нужно внедрить их у себя, и тогда исламские финансовые структуры тоже начнут к нам приходить. Но пока самым главным сдерживающим моментом является отсутствие законодательной базы.

А вы выходили с такими инициа­тивами?

Конечно. Но сегодня в этом вопросе складывается странная ситуация. У нас создано много рабочих групп, даже при Центробанке, но как только вопрос касается изменений законодательства, все сразу замыкаются: «Закон о банках трогать нельзя, пускай исламские банки работают в рамках существующих законов». Но это невозможно! Сейчас все рабочие группы обсуждают, как бы сделать так, чтобы, не меняя закон, у нас был исламский банкинг. Мне кажется, нужно прежде всего решить политически, хотим ли мы работать с Ближним Востоком, с Юго-Восточной Азией, с мусульманскими странами или же мы хотим ориентироваться только на западные стандарты.

В чем заключаются аргументы тех, кто не поддерживает ваши идеи?

Очень многие считают, что у исламских банков не будет клиентов. Однако, по нашим опросам, 56% всех респондентов заявили, что хотели бы стать клиентами исламских банков, если такие откроются в нашей стране. Важно, что большая часть участников этого опроса не были мусульманами. Мы считаем, что это перспективное направление и что после запуска исламского банкинга в России он в течение года-двух наберет здесь достаточное количество клиентов.

Еще один аргумент — это боязнь конкуренции со стороны исламских банков. Но мы призываем игроков рынка не рассматривать исламские финансовые институты в качестве конкурентов. Исламский банкинг — это опция, которую может внедрить у себя каждый банк. Это дополнительный инструментарий, дополнительные услуги, которые любая банковская структура может предоставлять населению. И главное — не нужно воспринимать исламские финансы как религиозное явление. Опыт других стран показывает, что это вполне реально. Например, Великобритания, где мусульмане составляют порядка 5–6% от общей численности населения и где активно развивается исламская финансовая система. Лондон сегодня является ведущим исламским финансовым центром в Европе, занимая 9-е место в мире по объему исламских финансовых активов. И обществу здесь тоже пришлось пройти этапы, когда нужно было корректировать законодательство, доказывать, что исламские финансовые инструменты — это прежде всего экономические принципы, а не религия, не ритуалы, не борода и не платок. В настоящее время в Великобритании работает свыше 20 банков, предоставляющих исламские банковские услуги, из них около 10 полностью исламских банков и более десятка исламских окон традиционных банков.

Да, эти принципы отличаются от традиционных. В исламе запрещено ростовщичество, нельзя вкладывать деньги в рискованную и запрещенную деятельность, связанную с торговлей алкоголем, табаком, оружием, азартными играми, проституцией, бандитизмом. Работа исламских банков всегда связана с реальным сектором экономики. Здесь если нет актива — нет и сделки. Именно поэтому в 2008 г., когда все традиционные банки пошатнулись, исламские продолжали крепко стоять на ногах. Даже сегодня, притом что цены на нефть падают, объемы на рынке исламских финансов растут на 15–20% в год. Секрет прост: в исламском банкинге нельзя заниматься спекулятивной деятельностью, соответственно и финансовые пузыри создавать тоже невозможно.

У нас многонациональное, многокомпонентное государство, и получилось так, что у разных частей страны свой подход к финансам. А раз так, давайте научимся с этим работать и извлекать из этого максимальную пользу.

Беседовала Юлия Земцова

Подписывайтесь на нашу рубрику:
Для подпсики необходимо авторизироваться
Укажите вашу электронную почту в личном кабинете
Комментарий
Чтобы оставить комментарий необходимо авторизироваться